泰山尚某，一个人住书斋。秋夜，明月高悬，银河长泻，徘徊花下，浮想联翩。忽见有女子翻墙进来，笑着说：“秀才，在想些什么呀？”
尚某一看，容貌如同仙子，高兴地把她拥进书斋，百般亲爱。女子说姓胡，名三姐，问她住何处？笑而不言，尚也不再追问。只希望长久相好，自此夜夜都来。
一夜，两人坐灯下，尚目不转晴望着胡三姐，她说：“为什么这样痴痴看着我？”尚说：“我看你像红叶、碧桃，百看不厌。”
三姐说：“我这样粗陋的容貌，你就这般看重，假如你见到我家四妹，不知会如何神魂颠倒呢“。尚听后，真恨不得马上能见到，跪在地上苦苦哀求。
过了一晚，三姐果然陪四妹来了，年方十五六岁，像清晨带露的荷花，杏脸蛾眉，嫣然含笑，真是人间少有。
尚欣喜若狂，坐下，三姐和尚说笑，四妹只用手拈着绣带，不发一言。不久，三姐起身要走，四妹也跟着去，尚位住不放，用眼看着三姐说：“我的好人，请你说句话吧。”
三姐笑说：“这是狂生心急了，妹子就稍做停留吧。”三姐去后，两人尽情欢乐。在床上，四妹承认自己是狐狸精，尚迷恋她的美貌，不在意，四妹告诉他：“三姐狠毒，已经杀害三人。凡为她着迷的，无不死，我承蒙溺爱，不忍见你自取灭亡，希望你趁早和她断绝往来。“
尚闻言恐惧，问怎么办，四妹说：”我虽是狐精，却得仙人正法，可画一道符贴在寝室门上，她就不敢进来。“
尚照做，第二天早晨，三姐来时，果然见符退却，说：”丫头太负心，爱上新郎，把引线人忘了。你两人有缘，我也不会因此结仇，不过这样。“说完走了，几天后四妹外出，约好隔夜再来。
这天，尚在外散步，树林中有妇人出来，模样也过得去，对尚说：”秀才为何天天迷恋胡家姐妹，她们又不会给你一个钱。“
说着，把一串钱交给尚，嘱咐先拿去买些好酒，等她带来美味佳肴，共饮为乐。尚收下钱买来酒，一会妇人来了，把烤鸡、卤猪肘放在桌上，两人饮酒调笑，感情十分融洽。
等熄灯上床，更是放荡至极。天晓，正在穿鞋，忽见胡家姐妹掀帘进来，妇人匆忙逃去，睡鞋也不管了。胡家姐妹大声骂：“骚狐，怎么敢来跟人睡觉。”
立即追上去，过了片刻才回来，四妹埋怨说：“你太没出息，居然跟骚狐在一起。”说着要走，尚惶恐万分，承认错误，三姐又从旁劝说，四妹才息怒，和好如初。
一天，陕西客骑驴登门造访说：“我一路追寻妖物，经过许久，今天总算找到。”尚的父亲觉得他话中有因，询问来由，他说：“小人流浪四方，一年中有八九个月不在家乡。有弟弟被妖怪蛊杀，我立誓要把妖怪杀掉，为弟弟报仇。奔波千里，不见踪迹，发现在你家，不把它消灭，一定还有人受害。“
尚与女子来往，家人也略知一二，听客说非常恐惧，但请客人进门作法。客人用两只瓶子摆在地上，画符念咒，过了许久，只见黑雾四团，先后投入瓶中。
客人高兴地说：”全到了"，就用猪肘裹住瓶口，牢牢封锢。尚父为感谢客人，定要留他吃饭，尚心中不忍，走近瓶子细听。
四姐在瓶中说：“你为何坐视不救？”尚立即启封，但瓶口扎得太紧，一时无法解开。四妹又说：“不要这样，只须放倒坛上的旗，用针在猪肘上刺孔，我就可以出去了。”
尚照做，只见一丝白气从孔中出来，向天空冉冉升去了。客人出来，见旗倒地，大吃一惊说：“逃走了，这必定是你家公子干的。”
摇摇瓶子听听说：“幸好只走掉一个，走掉的这个不应该死，应赦免。“后来，尚在野外监督割麦，远远望着见四妹坐在树下。
走去握手问好，四妹说：“一别十年，金丹已修炼成功，心里时常思念你，特来看望。“尚邀她还家，她说：”今非昔比，不可再染沾红尘，后会有期。“说完不见了。
又过了二十余年，尚独居，见四妹从外面进来，尚高兴地迎接她，她说：”我已名列仙籍，本不应再入尘世，感你厚情，特来告知归天之日，可及时处理后事，不必悲忧，我可以度你为鬼仙。“尚果然如期去世。